Inclusão Financeira no Brasil: Análise 2026

Contexto e Relevância

O ecossistema de pagamentos digitais e inclusão financeira no Brasil e Angola está em transformação acelerada. No Brasil, o Pix processa quase 8 bilhões de transações por mês e movimentou US$6.7 trilhões em 2025 — tornando-se o sistema de pagamentos instantâneos mais bem-sucedido do mundo. Mas 34 milhões de brasileiros ainda não têm conta bancária. Em Angola, a Multicaixa Express atingiu 1.9 milhões de usuários, mas 10.3 milhões de adultos permanecem excluídos do sistema financeiro. A infraestrutura móvel já existe: 252 milhões de celulares no Brasil, 30.6 milhões em Angola. O que falta é a ponte entre o crédito de celular e o dinheiro real.

Os dados apresentados nesta análise são baseados em fontes autorizadas incluindo o Banco Central do Brasil, Banco Mundial, GSMA, FMI e relatórios de pesquisa de referência. Todos os dados são verificados conforme nossa Política Editorial.

Análise Detalhada

O conceito de airtime-as-money não é novo — foi o princípio fundamental que fez o M-Pesa revolucionar pagamentos na África em 2007. Mas no Brasil e em Angola, a oportunidade é diferente e potencialmente maior. O Brasil tem infraestrutura de recargas mais sofisticada, com centenas de milhares de pontos de venda. Angola tem a Unitel com 50.000+ agentes. A convergência de airtime com serviços financeiros pode desbloquear valor para dezenas de milhões de pessoas.

Os indicadores fundamentais incluem: 34 milhões de adultos sem banco no Brasil, 10.3 milhões em Angola, custos de remessa de 5-10% nos corredores principais, e um mercado de recarga de celular de R$40+ bilhões/ano no Brasil. As projeções do McKinsey Global Institute indicam que finanças digitais podem adicionar $3.7 trilhões ao PIB de economias emergentes até 2030. O World Economic Forum identifica inclusão financeira como pilar fundamental dos ODS da ONU.

Dados e Estatísticas

Implicações Para o Futuro

O futuro dos pagamentos em mercados emergentes será definido por três fatores: regulamentação progressiva (o BCB com Pix Automático e Open Finance, o BNA com licenças de mobile money), infraestrutura de agentes (pontos de recarga e correspondentes bancários como infraestrutura financeira), e inovação de produto (airtime-as-money, credit scoring alternativo, remessas digitais). O Unitel Money opera na interseção desses três fatores, usando infraestrutura que já existe para servir pessoas que o sistema bancário não alcança.